Các mẫu hình phân tích kỹ thuật nhà đầu tư chứng khoán nên biết! (Phần 1)

1. Mẫu hình vai đầu vai

a) Mẫu hình vai đầu vai thuận

• Mẫu hình vai đầu vai thuận xuất hiện sau một xu hướng tăng giá, dự báo đảo chiều xu hướng sắp diễn ra. Giá tiếp diễn sẽ rơi vào xu hướng giảm.

• Đặc điểm mẫu hình: xuất hiện 3 đỉnh liên tiếp, với 2 đỉnh bên ngoài thấp hơn đỉnh giữa. Khi giá cắt xuống khỏi đường Neckline, gọi là “điểm đảo chiều”, xu hướng giảm giá sẽ diễn biến mạnh hơn. Ngoài ra Nhà đầu tư nên kết hợp với khối lượng giao dịch nhằm tăng tính hiệu quả cho mẫu hình. Khi giá tăng đi vào các vùng đỉnh nhưng kèm khối lượng giao dịch không tăng mạnh cho thấy lực mua dần yếu đi.

b) Mẫu hình vai đầu vai nghịch 

• Mẫu hình vai đầu vai nghịch xuất hiện sau một xu hướng giảm giá, dự báo đảo chiều xu hướng sắp diễn ra. Giá tiếp diễn sẽ đi vào xu hướng tăng.

• Đặc điểm mẫu hình: xuất hiện 3 đáy liên tiếp, với 2 đáy bên ngoài thấp hơn đáy giữa. Khi giá cắt lên khỏi đường Neckline, gọi là “điểm đảo chiều”, xu hướng tăng giá sẽ diễn biến mạnh hơn. Tương tự như mẫu hình vai đầu vai thuận, nhà đầu tư nên kết hợp với khối lượng giao dịch lớn để tính ứng dụng của mẫu hình đạt hiệu quả cao hơn.

2. Mẫu hình cốc tay cầm

Mẫu hình cốc và tay cầm là mô hình kỹ thuật  nổi tiếng được phát hiện bởi William O’Neil (Huyền thoại đầu tư chứng khoán với phương pháp đầu tư Canslim). Mẫu hình này được ông đề cập đến trong cuốn sách “How to make Money in Stocks” vào năm 1988.

a) Đặc điểm mẫu hình:

• Phần thân cốc:

+ Thường xuất hiện sau một xu hướng tăng giá (tối thiểu 30%).

+ Tại điểm thấp nhất của lòng cốc có thể giảm từ 15-30%. Trường hợp giảm sâu quá 50%, mẫu hình nhiều khả năng sẽ không hình thành.

+ Thời gian hình thành thân cốc có thể kéo dài 7 tuần hoặc hơn. Với dạng thân cốc hình chữ U mẫu hình sẽ mạnh hơn thân cốc hình chữ V.

• Phần tay cầm:

+ Phần tay cầm được tạo ra sau khi mẫu hình chạm đường kháng cự của miệng cốc (2 bên miệng cốc không nhất thiết phải chính xác bằng nhau).

+ Mức điều chỉnh của tay cầm thường bằng 1/3 mức giảm của thân cốc và không vượt quá 15%.

+ Thời gian hình thành từ 1-4 tuần.

b) Cách áp dụng mẫu hình trong giao dịch:

• Với nhà đầu tư ưa thích sự an toàn, sẽ chọn giao dịch khi giá Breakout khỏi vùng kháng cự của miệng cốc trước đó. Mục tiêu lợi nhuận tối thiểu sẽ tính bằng với phần trăm mức giảm từ miệng cốc đến đáy thấp nhất của thân cốc. Ví dụ: mức giảm hình thành trước đó từ miệng cốc đến đáy thân cốc là 20% thì mục tiêu lợi nhuận tại điểm mua Breakout sẽ tối thiểu bằng 20% trở lên.

Lưu ý: Tại điểm mua Breakout, thông thường sẽ được giao dịch với khối lượng lớn và khi đó mẫu hình sẽ đạt mức tin cậy cao.

• Với nhà đầu tư ưa thích rủi ro hơn, sẽ chọn giao dịch tại phần đáy của tay cầm điều này sẽ giúp nhà đầu tư đạt được mức lợi nhuận cao hơn, nhưng sẽ rủi ro hơn. Như đã nêu trên, phần đáy của tay cầm mức giảm thông thường sẽ bằng 1/3 mức giảm của thân cốc. Ví dụ: Từ miệng cốc đến đáy của thân cốc giảm 30% thì mức giảm của tay cầm sẽ quanh 10%.

3. Mẫu hình lá cờ

Mẫu hình lá cờ thường được xem là dạng mẫu hình tiếp diễn, xuất hiện sau giai đoạn thị trường xác định rõ xu hướng (tăng/giảm). Sự xuất hiện của mẫu hình lá cờ, thể hiện việc thị trường đang tạm nghỉ lấy đà trước khi tiếp tục xu hướng ban đầu.

Mẫu hình lá cờ được chia làm 2 dạng phổ biến: Mẫu hình lá cờ tăng (Bullish Flag) và mẫu hình lá cờ giảm (Bearish Flag). Dựa vào đặc điểm, ý nghĩa của mẫu hình sẽ cung cấp tín hiệu khác nhau.

a) Mẫu hình lá cờ giảm

• Đặc điểm: Mẫu hình lá cờ giảm xuất hiện tiếp diễn sau xu hướng giảm giá. Hình thành dạng mẫu hình tích luỹ hướng lên, sau đó quay lại xu hướng giảm ban đầu. Xu hướng giảm mạnh ban đầu gọi là “cột cờ”, kênh tích luỹ là “lá cờ”. Ngoài ra, xu hướng giảm được hình thành tiếp theo sau mẫu hình lá cờ, sẽ giảm một đoạn gần như tương đương với xu hướng giảm trước đó.

b) Mẫu hình lá cờ tăng

• Đặc điểm: Mẫu hình lá cờ tăng xuất hiện tiếp diễn sau xu hướng tăng giá. Hình thành dạng mẫu hình tích luỹ hướng xuống, sau đó quay lại xu hướng tăng ban đầu. Xu hướng tăng mạnh ban đầu gọi là “cột cờ”, kênh tích luỹ là “lá cờ”. Ngoài ra, xu hướng tăng được hình thành tiếp theo sau mẫu hình lá cờ, sẽ tăng một đoạn gần như tương đương với xu hướng tăng trước đó.

Vậy, bài viết trên đã cung cấp một số mẫu hình thông dụng và đáng tin cậy trong phân tích kỹ thuật. Những mẫu hình trên giúp nhà đầu dự đoán được xu hướng giá tiếp diễn hoặc đảo chiều với xu hướng trước đó, qua đó cải thiện hiệu quả đầu tư thông qua việc dự báo điểm mua và điểm bán phù hợp. Tuy nhiên, không có bất kỳ phương pháp nào mang lại hiệu quả tuyệt đối, nhà đầu nên sử dụng kết hợp với các tín hiệu về khối lượng, dòng tiền nhằm gia tăng tính hiệu quả của mẫu hình.

Ngoài ra, nếu bạn là một nhà đầu tư mới cần tìm hiểu về cách đầu tư chứng khoán, hãy truy cập ngay website “MASTER ACADEMY - HỌC CÙNG MAS, TRỞ THÀNH MASTER” để tham gia các khóa học từ cơ bản đến nâng cao nhằm nâng cao kiến thức đầu tư và kinh nghiệm thực tế từ các chuyên gia của CTCK Mirae Asset.”

Để mở tài khoản chứng khoán, truy cập: MỞ TÀI KHOẢN GIAO DỊCH CHỨNG KHOÁN TẠI MIRAE ASSET ONLINE

Chúc bạn thành công!